近日，一紙聲討安盛保險(xiǎn)的投保人公開(kāi)信在業(yè)內(nèi)引起軒然大波。有投保人稱(chēng)，自己花費(fèi)幾十萬(wàn)甚至上千萬(wàn)港元投保安盛的一款投連險(xiǎn)，一夜之間凈值暴跌95%，在后續(xù)繼續(xù)扣除賬戶建檔費(fèi)、管理費(fèi)等費(fèi)用后，保單的凈值居然為負(fù)數(shù)，甚至還倒欠保險(xiǎn)公司巨額管理費(fèi)。

安盛保險(xiǎn)投保人發(fā)布的公開(kāi)信 來(lái)源：Investor Protection微信公眾號(hào)

安盛保險(xiǎn)三度對(duì)此事發(fā)表聲明，稱(chēng)在銷(xiāo)售和此次發(fā)生虧損的基金選擇上沒(méi)有參與任何意見(jiàn)。現(xiàn)正積極協(xié)助香港警方商業(yè)罪案調(diào)查科就暴跌基金涉嫌欺詐活動(dòng)進(jìn)行刑事調(diào)查。

事件：買(mǎi)保險(xiǎn)一夜暴跌95% 投保人聲討安盛公司

以穩(wěn)妥、可靠、保障為主的保險(xiǎn)為何會(huì)暴跌甚至一夜清零?保險(xiǎn)巨頭安盛在這次爆雷事件中又是否有責(zé)任?這一切要從一款名為Evolution的投連險(xiǎn)說(shuō)起。

在安盛投保人的聲討信中寫(xiě)道，投保人從不同中介公司得知，安盛保險(xiǎn)公司發(fā)行的EvolutionHKIF保險(xiǎn)產(chǎn)品(以下簡(jiǎn)稱(chēng)該保險(xiǎn)產(chǎn)品)收益穩(wěn)定，資金安全，主要用于投資香港物業(yè)的租售和二手房屋買(mǎi)賣(mài)過(guò)程中的增按服務(wù)(即按揭貸款業(yè)務(wù))。

2018年年中，投保人發(fā)現(xiàn)該保險(xiǎn)產(chǎn)品凈值一夜之間暴跌95%以上，在后續(xù)繼續(xù)扣除賬戶建檔費(fèi)、管理費(fèi)等費(fèi)用后，保單的凈值居然為負(fù)數(shù)。這樣一來(lái)，在投保了幾十萬(wàn)甚至數(shù)千萬(wàn)港元給安盛保險(xiǎn)后，經(jīng)過(guò)三四年時(shí)間，反而倒欠安盛公司巨額管理費(fèi)。

數(shù)月之后，安盛公司答復(fù)投保人，該產(chǎn)品在沒(méi)有通知投保人的情況下，變更了投資方向，投資于金融衍生工具，導(dǎo)致巨虧。

投保人發(fā)現(xiàn)，此投連險(xiǎn)產(chǎn)品僅為專(zhuān)業(yè)投資人提供，而安盛并未對(duì)投資人做專(zhuān)業(yè)資格審核，且有投資人所投金額遠(yuǎn)未達(dá)到專(zhuān)業(yè)投資人必須的投資底線。投保人認(rèn)為，安盛在推廣售賣(mài)此產(chǎn)品時(shí)沒(méi)有盡到相關(guān)義務(wù)。

安盛保險(xiǎn)分別在5月16日、6月10日、6月16日發(fā)布了三份聲明試圖澄清此事。安盛保險(xiǎn)在聲明中表示，Evolution是一種非保證連系式壽險(xiǎn)產(chǎn)品，主要由獨(dú)立保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)分銷(xiāo)。Evolution讓專(zhuān)業(yè)投資者自由及獨(dú)立地選擇與其保單掛鉤的資產(chǎn)，當(dāng)中AXA安盛并沒(méi)有參與任何意見(jiàn)?？蛻裘靼子嘘P(guān)這類(lèi)產(chǎn)品的投資風(fēng)險(xiǎn)需由客戶自己承擔(dān)。

安盛保險(xiǎn)對(duì)于Evolution保單作出的第三份聲明 來(lái)源：安盛保險(xiǎn)官微

不過(guò)，安盛保險(xiǎn)發(fā)現(xiàn)，約200位Evolution客戶要求將Worldwide Opportunities Fund SPC旗下的Hong Kong Investment Fund SP(下稱(chēng)HKIF)納入其保單中，該基金由東航國(guó)際金融(開(kāi)曼群島)有限公司管理，大部分投資該基金的客戶由獨(dú)立保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)Asia One代表。該基金價(jià)值近月經(jīng)歷顯著跌幅并進(jìn)行清盤(pán)。

“我們現(xiàn)正積極協(xié)助香港警方商業(yè)罪案調(diào)查科就該基金涉嫌欺詐活動(dòng)的刑事調(diào)查，并成功爭(zhēng)取在開(kāi)曼群島委任獨(dú)立清盤(pán)人，這些清盤(pán)人有廣泛權(quán)利調(diào)查導(dǎo)致該基金投資損失的原因，及該基金是否存在管理不善和不當(dāng)行為。”安盛保險(xiǎn)稱(chēng)。

中新經(jīng)緯客戶端多次致電安盛保險(xiǎn)公關(guān)人員，電話始終無(wú)人接聽(tīng)。公開(kāi)資料顯示，法國(guó)安盛保險(xiǎn)公司是全球最大保險(xiǎn)集團(tuán)之一，在2018年財(cái)富世界500強(qiáng)榜單中排第27名，在上榜保險(xiǎn)公司排名第1。安盛香港是安盛集團(tuán)的成員之一，但在香港保險(xiǎn)市場(chǎng)，與友邦、保誠(chéng)、匯豐等相比，業(yè)務(wù)量和市場(chǎng)占有率均比較小。

投連險(xiǎn)：本金可能虧損 僅適合專(zhuān)業(yè)人士

此次引發(fā)爭(zhēng)議的Evolution，是一種非保證連系式壽險(xiǎn)產(chǎn)品，通俗來(lái)講就是內(nèi)地常見(jiàn)的投連險(xiǎn)。投連險(xiǎn)顧名思義就是保險(xiǎn)與投資掛鉤的保險(xiǎn)，是一種集保障投資于一體的壽險(xiǎn)產(chǎn)品，既提供被保險(xiǎn)人意外身故、重大疾病等保障，其保費(fèi)還用于投資，獲得收益。

值得注意的是，投連險(xiǎn)是將保費(fèi)放置于投保人持有的賬戶中，由投保人自己選擇該賬戶的投資標(biāo)的。安盛公司的這款Evolution產(chǎn)品，相當(dāng)于提供一個(gè)基金池，保險(xiǎn)公司類(lèi)似于一個(gè)超市，提供全球多種基金產(chǎn)品供投保人挑選。而該賬戶的價(jià)值隨著賬戶中的投資標(biāo)的價(jià)值浮動(dòng)而浮動(dòng)，投資帳戶不承諾投資回報(bào)，保險(xiǎn)公司在收取資產(chǎn)管理費(fèi)后，所有的投資收益和投資損失由投保人承擔(dān)。

一位香港保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人對(duì)中新經(jīng)緯表示，上述投保人可能是被保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人所說(shuō)的高收益忽悠了，這種投連產(chǎn)品一般不推薦給內(nèi)地客戶，因?yàn)樗枰蛻粲凶约哼x擇投資基金的能力，同時(shí)也要有承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力。

“挺多人問(wèn)過(guò)我這款產(chǎn)品，但是沒(méi)有人購(gòu)買(mǎi)這款產(chǎn)品”，另一名香港保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人對(duì)中新經(jīng)緯客戶端稱(chēng)，香港投連產(chǎn)品對(duì)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人的專(zhuān)業(yè)要求非常高，很難有保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)人能客觀、清楚地向投保人傳導(dǎo)正確地信息，投保人也很難做到相對(duì)專(zhuān)業(yè)地理解，此類(lèi)產(chǎn)品本身制定復(fù)雜，要求投保人有很高的專(zhuān)業(yè)素養(yǎng)，一般客戶都達(dá)不到這個(gè)條件。

中新經(jīng)緯客戶端發(fā)現(xiàn)，投連險(xiǎn)產(chǎn)品在中國(guó)內(nèi)地和香港所占比例都并不大。據(jù)銀保監(jiān)會(huì)公布的數(shù)據(jù)，今年1-4月份，投連險(xiǎn)獨(dú)立賬戶新增交費(fèi)僅有141億元(約合159億港元)。根據(jù)中國(guó)香港保監(jiān)局發(fā)布的數(shù)據(jù)，該地區(qū)一季度長(zhǎng)期有效業(yè)務(wù)的保費(fèi)收入總額為1322億港元。其中，個(gè)人人壽及年金(投資相連)業(yè)務(wù)的保費(fèi)則僅為66億港元。

近年來(lái)，受市場(chǎng)波動(dòng)影響，投連險(xiǎn)產(chǎn)品的收益率并不理想。據(jù)華寶證券2019年5月的一份研報(bào)顯示，2018年4月至2019年4月可獲取數(shù)據(jù)的投連險(xiǎn)投資賬戶總體平均回報(bào)率分別為-1.02%、0.91%、-2.55%、0.20%、-2.15%、-0.21%、-3.45%、1.23%、-1.66%、2.29%、4.90%、2.63%、-0.21%。在4月份統(tǒng)計(jì)的213個(gè)投連險(xiǎn)賬戶中，僅118個(gè)取得正收益，占比 55.40%。

提醒：赴港買(mǎi)保險(xiǎn)需謹(jǐn)慎

出現(xiàn)暴跌以至清盤(pán)的HKIF基金到底是誰(shuí)管理，投保人又為何將它選中?

安盛聲明中的稱(chēng)，該基金是Worldwide Opportunities Fund SPC旗下，并由東航國(guó)際金融(開(kāi)曼群島)有限公司管理。

從網(wǎng)絡(luò)中無(wú)法查到關(guān)于東航國(guó)際金融(開(kāi)曼群島)有限公司的相關(guān)信息，而與之同名但注冊(cè)地不同的有東航國(guó)際金融有限公司和東航國(guó)際金融(香港)有限公司。

中新經(jīng)緯客戶端致電上述兩家公司，公司工作人員均稱(chēng)，并沒(méi)有一款名為“Hong Kong Investment Fund SP”的基金。

中新經(jīng)緯客戶端進(jìn)一步詢(xún)問(wèn)，東航國(guó)際金融(開(kāi)曼群島)有限公司和東航國(guó)際金融是何關(guān)系時(shí)，一名工作人員稱(chēng)，“網(wǎng)上有文章故意詆毀，我們也是受害者，公司將采取措施，后續(xù)會(huì)發(fā)布相關(guān)聲明。”截止發(fā)稿，該公司尚未發(fā)布相關(guān)聲明。

“一般的基金如果遇到金融風(fēng)暴，資產(chǎn)縮水是很正常的。但是這次，股市并沒(méi)有大的波動(dòng)，突然暴跌，可能涉及這家基金公司詐騙。”一位業(yè)內(nèi)人士對(duì)中新經(jīng)緯客戶端分析道。

此外，中新經(jīng)緯客戶端注意到，安盛聲明稱(chēng)，大部分投資該基金的客戶由獨(dú)立保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)Asia One(宏亞)代表。而在投保人的聲討信中也提到，投保人是從中介公司得知，安盛保險(xiǎn)公司發(fā)行的EvolutionHKIF保險(xiǎn)產(chǎn)品，并且中介公司還稱(chēng)該產(chǎn)品“收益穩(wěn)定，資金安全”。

“這個(gè)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行并不是很有名氣，”一位業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，該事件中200件保單大部分出自同一保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)行，這一點(diǎn)很蹊蹺。該人士透露，在香港投保人簽單時(shí)會(huì)一頁(yè)一頁(yè)告知客戶內(nèi)容是否理解，然后簽字確認(rèn)，此案可能存在銷(xiāo)售誤導(dǎo)的行為。

南開(kāi)大學(xué)金融學(xué)院朱銘來(lái)對(duì)中新經(jīng)緯客戶端表示，投連險(xiǎn)最核心的特點(diǎn)就是風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)，投保人既然買(mǎi)的這個(gè)險(xiǎn)種，那么投資的所有風(fēng)險(xiǎn)都是自己承擔(dān)的，至于在投保時(shí)有沒(méi)有進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)告知、風(fēng)險(xiǎn)提示，這個(gè)還需要進(jìn)一步調(diào)查。此外，安盛保險(xiǎn)在選擇保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)時(shí)，有失職的責(zé)任，應(yīng)該出于謹(jǐn)慎原則選擇具備良好資質(zhì)的保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)。

“香港金融市場(chǎng)比較開(kāi)發(fā)的，監(jiān)管也比較寬松，投資風(fēng)險(xiǎn)較大，包括保險(xiǎn)。”朱銘來(lái)強(qiáng)調(diào)，內(nèi)地投保人要注意，對(duì)于在銷(xiāo)售中過(guò)分強(qiáng)調(diào)高回報(bào)的產(chǎn)品要本著謹(jǐn)慎的態(tài)度，不要被高回報(bào)誘惑。此外，也要注意保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)的資質(zhì)，在投保前讓其提供資質(zhì)證明，并要求其對(duì)監(jiān)管規(guī)則和相關(guān)政策、投保注意事項(xiàng)作出詳細(xì)解釋。

朱銘來(lái)認(rèn)為，很多人內(nèi)地人去香港買(mǎi)保險(xiǎn)，看重的就是高投資回報(bào)，但是卻忘記了高回報(bào)背后的高風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)橄愀鄣慕鹑诋a(chǎn)品太豐富了，可能會(huì)獲取高額投資回報(bào)，也可能會(huì)有破產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)，投保人自己心中要有風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知。

關(guān)鍵詞： 投連險(xiǎn) 暴跌 安盛