截至目前，四家互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司已經(jīng)相繼披露2019年部分經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)。

其中，保費(fèi)收入、凈利潤(rùn)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)出現(xiàn)分化跡象，泰康在線保費(fèi)收入增速最快，但虧損也進(jìn)一步擴(kuò)大;眾安在線、安心財(cái)險(xiǎn)在保費(fèi)收入保持增長(zhǎng)的同時(shí)，凈利潤(rùn)情況有所好轉(zhuǎn);易安財(cái)險(xiǎn)雖然保費(fèi)收入增速下降，但凈利潤(rùn)重新實(shí)現(xiàn)盈利。

泰康在線虧損擴(kuò)大

在四家互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司中，三家保費(fèi)收入保持高速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。2019年，眾安在線保費(fèi)收入146.35億元，同比增長(zhǎng)30.4%;泰康在線保費(fèi)收入51.3億元，同比增長(zhǎng)73.7%;安心財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)收入27.21億元，同比增長(zhǎng)77.7%。但與此同時(shí)，易安財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)收入約10.5億元，同比減少18.16%。

在凈利潤(rùn)上，眾安在線2019年上半年實(shí)現(xiàn)上市以來(lái)首度整體盈利，凈利潤(rùn)0.9億元。2019年，易安財(cái)險(xiǎn)重新實(shí)現(xiàn)盈利，凈利潤(rùn)298.16萬(wàn)元;安心財(cái)險(xiǎn)扭虧明顯，凈利潤(rùn)-0.97億元;但泰康在線虧損進(jìn)一步擴(kuò)大，凈利潤(rùn)-4.67億元。

整體而言，一位保險(xiǎn)業(yè)人士對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示，“互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司保費(fèi)規(guī)模穩(wěn)步提升，但承保盈利能力尚待改善。”

以部分互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司高舉高打的百萬(wàn)醫(yī)療保險(xiǎn)為例。中再壽險(xiǎn)發(fā)布《2018至2019年度人身險(xiǎn)產(chǎn)品研究報(bào)告》顯示，百萬(wàn)醫(yī)療保險(xiǎn)是費(fèi)用報(bào)銷(xiāo)型醫(yī)療產(chǎn)品，一方面，產(chǎn)品形態(tài)很多細(xì)節(jié)均會(huì)影響被保險(xiǎn)人的醫(yī)療選擇，從而會(huì)對(duì)醫(yī)療過(guò)程和產(chǎn)品賠付直接造成影響;另一方面，由于被保險(xiǎn)人對(duì)于產(chǎn)品的理解更加深入，對(duì)產(chǎn)品潛在風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)的利用也在逐步強(qiáng)化。綜合各方面的風(fēng)險(xiǎn)因素，預(yù)計(jì)百萬(wàn)醫(yī)療產(chǎn)品的賠付成本將以每年15%-20%的速度惡化。

對(duì)此，某保險(xiǎn)公司負(fù)責(zé)人對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者指出，“疫情提高了居民對(duì)健康風(fēng)險(xiǎn)的保障意識(shí)，有助于激發(fā)居民對(duì)健康保險(xiǎn)的配置需求。保險(xiǎn)行業(yè)在面對(duì)日益增長(zhǎng)的保險(xiǎn)需求同時(shí)，要科學(xué)合理開(kāi)發(fā)、銷(xiāo)售產(chǎn)品，而不是靠一再降低保費(fèi)、放寬核保條件、縮短等待期等方式競(jìng)爭(zhēng)。”

此外，國(guó)泰君安非銀金融行業(yè)首席分析師劉欣琦對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者強(qiáng)調(diào)，作為一家持牌金融機(jī)構(gòu)，在當(dāng)前保險(xiǎn)意識(shí)整體依然相對(duì)薄弱的情況下，需要以客戶(hù)為需求做大量前期投入的安排，則非?？简?yàn)一家保險(xiǎn)公司的資本實(shí)力，這也是互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司進(jìn)行前期引流和場(chǎng)景布局的關(guān)鍵資源。

例如，2019年12月，銀保監(jiān)會(huì)曾發(fā)布公告稱(chēng)，同意泰康在線增加注冊(cè)資本20億元，增資后注冊(cè)資本從20億元變?yōu)?0億元，泰康保險(xiǎn)集團(tuán)持股比例由99.5%增至99.75%。

客戶(hù)行為線上遷移

不少保險(xiǎn)業(yè)人士認(rèn)為，疫情不僅帶來(lái)全民保險(xiǎn)意識(shí)提升還帶來(lái)了消費(fèi)者保險(xiǎn)購(gòu)買(mǎi)行為的變化，這有利于互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)行業(yè)后續(xù)的超預(yù)期增長(zhǎng)。

麥肯錫表示，疫情過(guò)后，保險(xiǎn)業(yè)客戶(hù)行為將加速線上化、運(yùn)營(yíng)模式也會(huì)全面數(shù)字化。“大多數(shù)壽險(xiǎn)客戶(hù)還是喜歡通過(guò)面對(duì)面溝通購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)產(chǎn)品，以前我們常說(shuō)壽險(xiǎn)是基于信任、有溫度的。如今這一邏輯依然成立，但是非常時(shí)期也出現(xiàn)了一些新現(xiàn)象。比如，迫于客觀情況，客戶(hù)希望從有接觸到無(wú)接觸、從面對(duì)面溝通到網(wǎng)上云溝通。傳統(tǒng)壽險(xiǎn)產(chǎn)品對(duì)于標(biāo)準(zhǔn)件需要嚴(yán)格的體檢要求，如今很難做到，雖然這只是暫時(shí)性困難，但是我們也看到，這種過(guò)去需要見(jiàn)面才能完成的活動(dòng)，現(xiàn)在也可以通過(guò)云端遠(yuǎn)程完成?？梢哉f(shuō)這次疫情大大加速了客戶(hù)行為的線上化遷徙。”

“互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)的機(jī)遇不僅僅是保費(fèi)增長(zhǎng)，更重要的是要體會(huì)到保險(xiǎn)消費(fèi)的不足，認(rèn)識(shí)到保險(xiǎn)轉(zhuǎn)型的必要，感覺(jué)到保險(xiǎn)科技的重要，這樣才能實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。”一位不愿具名的保險(xiǎn)公司高管對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者坦言。

眾安金融科技研究院發(fā)布的報(bào)告顯示，作為一個(gè)長(zhǎng)期的進(jìn)程，目前行業(yè)整體的科技化水平仍有長(zhǎng)足的發(fā)展進(jìn)步空間，真正實(shí)現(xiàn)以科技驅(qū)動(dòng)，打造發(fā)展更加穩(wěn)健、運(yùn)營(yíng)更加高效、覆蓋更加廣泛、保障更加全面、體系更加完善的新保險(xiǎn)，仍有很長(zhǎng)的路要走。

某保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示，“越來(lái)越多的保險(xiǎn)公司加大線上渠道投入，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司而言也是一種挑戰(zhàn)。”

值得一提的是，2019年12月，銀保監(jiān)會(huì)中介監(jiān)管部牽頭起草的《互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法(征求意見(jiàn)稿)》開(kāi)始向業(yè)內(nèi)征求意見(jiàn)。其中，對(duì)于專(zhuān)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，《辦法》要求其只能線上銷(xiāo)售，相應(yīng)擴(kuò)大了其不受經(jīng)營(yíng)區(qū)域限制的產(chǎn)品范圍，鼓勵(lì)為中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)發(fā)展探索創(chuàng)新。

劉欣琦認(rèn)為，新的互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)新規(guī)有望出臺(tái)，這將帶來(lái)競(jìng)爭(zhēng)格局的改善，專(zhuān)業(yè)化To C平臺(tái)和上市持牌互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司的市場(chǎng)份額集中度提升有望超預(yù)期，從而使得這兩個(gè)賽道的相關(guān)公司更具投資價(jià)值。

關(guān)鍵詞： 保險(xiǎn)業(yè)客戶(hù)行為