天齊鋰業(yè)(002466)1月17日晚間公告，終止公司非公開發(fā)行股票事項(xiàng)。公司表示，控股股東前期為支持公司發(fā)展而實(shí)施了股份減持計(jì)劃，終止系為避免任何由于繼續(xù)推進(jìn)此次非公開發(fā)行股票可能導(dǎo)致構(gòu)成實(shí)質(zhì)上的短線交易的風(fēng)險。公司目前各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營正常，針對目前資產(chǎn)負(fù)債率較高的情況，公司后續(xù)將依據(jù)再融資相關(guān)政策，積極評估并適時繼續(xù)開展再融資事宜。

詳細(xì)報(bào)道：

股民蒙圈!近900億巨頭突然終止159億定增 股價60交易日暴漲200%!控股股東欲先減持再認(rèn)購 交易所火速關(guān)注!

近來新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈個股的暴漲似已引發(fā)監(jiān)管層關(guān)注。

1月17日晚，天齊鋰業(yè)一紙公告宣布公司159億元定增終止，公司稱終止系為避免任何由于繼續(xù)推進(jìn)此次非公開發(fā)行股票可能導(dǎo)致構(gòu)成實(shí)質(zhì)上的短線交易的風(fēng)險。

此前，1月15日晚，天齊鋰業(yè)(002466)正式出爐159億元定增預(yù)案，但當(dāng)日(1月15日)深夜，公司即收到深交所火速下發(fā)的關(guān)注函，要求公司補(bǔ)充說明此次定增相關(guān)情況，并說明是否存在內(nèi)幕交易相關(guān)事宜，以及是否為忽悠式定增等。

股價表現(xiàn)方面，天齊鋰業(yè)披露《預(yù)案》前60個交易日公司股票價格漲幅達(dá)到201.82%，2020年12月至今，天齊鋰業(yè)股價整體上漲115%。

天齊鋰業(yè)159億定增終止

1月17日晚間，天齊鋰業(yè)發(fā)布公告稱，公司于2021年1月17日召開第五屆董事會第十四次會議，審議通過了《關(guān)于終止公司非公開發(fā)行股票事項(xiàng)的議案》。

對于定增終止的原因，天齊鋰業(yè)表示，鑒于控股股東前期為支持公司發(fā)展而實(shí)施了股份減持計(jì)劃，為避免任何由于繼續(xù)推進(jìn)本次非公開發(fā)行股票可能導(dǎo)致構(gòu)成實(shí)質(zhì)上的短線交易的風(fēng)險，從全面、切實(shí)保護(hù)中小投資者利益角度出發(fā)，公司經(jīng)審慎分析并與中介機(jī)構(gòu)反復(fù)溝通，決定終止本次非公開發(fā)行A股股票事項(xiàng)。

值得注意的是，1月15日，天齊鋰業(yè)定增預(yù)案剛剛出爐。彼時天齊鋰業(yè)稱，此次非公開發(fā)行股票的發(fā)行對象為公司控股股東成都天齊實(shí)業(yè)(集團(tuán))有限公司或其全資子公司。本次非公開發(fā)行募集資金總額為不超過約159.26億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后，將全部用于公司償還銀行貸款和補(bǔ)充流動資金。

預(yù)案顯示，此次定增股票定價基準(zhǔn)日為天齊鋰業(yè)董事會第十三次決議公告日(2021年1月16日)，不低于定價基準(zhǔn)日前二十個交易日公司股票交易均價(即44.92元/股)的80%，最終敲定發(fā)行價格為35.94元/股(上市公司最新股價報(bào)59.76元)。

截至此預(yù)案出具日，天齊集團(tuán)持有天齊鋰業(yè)股票4.44億股，占上市公司總股本的30.05%;待此次發(fā)行完成后，天齊集團(tuán)預(yù)計(jì)將持有天齊鋰業(yè)股票8.87億股，不超過上市公司總股本的46.19%。天齊鋰業(yè)表述，此次定增若順利完成，將優(yōu)化上市公司的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，提高資產(chǎn)質(zhì)量，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險，改善財(cái)務(wù)狀況。

從定期報(bào)告數(shù)據(jù)來看，2017年末、2018年末、2019年末、2020年9月末，天齊鋰業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率分別為40.39%、73.26%、80.88%、81.27%。整體來看，天齊鋰業(yè)償債壓力較大，若該上市公司長時間處于較高的借款、較高的負(fù)債率情況下，其償債能力和經(jīng)營安全性會受到影響。

股價60日翻兩倍深交所火速關(guān)注

盡管在終止定增的公告中，公司并未提及是否有監(jiān)管關(guān)注相關(guān)原因，但1月15日深夜，即公司披露定增預(yù)案后不足兩小時內(nèi)，深交所便火速對其下發(fā)了關(guān)注函。

深交所中小板公司管理部表示，請結(jié)合此次董事會決議公告前6個月內(nèi)天齊集團(tuán)減持情況(包括但不限于歷次減持價格、數(shù)量、金額、股份占比)，并對比此次定增價格，具體說明控股股東減持后又認(rèn)購公司非公開發(fā)行股份的行為，是否實(shí)質(zhì)上構(gòu)成短線交易，是否會損害上市公司中小股東的利益，同時請自查控股股東的減持信息披露是否符合相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，請公司保薦機(jī)構(gòu)和律師核查后發(fā)表明確意見。

另外，據(jù)統(tǒng)計(jì)天齊鋰業(yè)披露《預(yù)案》前60個交易日公司股票價格漲幅達(dá)到201.82%。深交所要求天齊鋰業(yè)詳細(xì)說明公司此次非公開發(fā)行方案的具體籌劃過程、參與人員，公司采取的內(nèi)幕信息保密措施，是否存在內(nèi)幕信息提前被知悉的情形，并結(jié)合你公司股票價格異常波動情況及公告信息，說明已披露內(nèi)容是否存在重大遺漏或誤導(dǎo)性陳述，同時說明控股股東是否存在違反《證券法》第五十三條的情形。

此外，根據(jù)《預(yù)案》，此次非公開發(fā)行認(rèn)購對象天齊集團(tuán)及其全資子公司將通過自有資金和自籌資金以現(xiàn)金方式認(rèn)購本次非公開發(fā)行的股票。深交所要求公司結(jié)合認(rèn)購對象最近一年一期主要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、現(xiàn)金及等價物金額、資產(chǎn)負(fù)債率等情況，認(rèn)購對象自有資金和自籌資金的來源、籌措資金的具體途徑，是否會損害中小股東利益，以及此次非公開發(fā)行募集資金總額是否合理可行，是否存在忽悠式定增的情形等。

此前，2020年12月8日晚間，天齊鋰業(yè)宣布擬引進(jìn)戰(zhàn)略投資者IGO，對方將攜帶14億美元資金進(jìn)入，以化解這家鋰業(yè)巨頭迫在眉睫的債務(wù)危機(jī)。通過對旗下子公司引進(jìn)戰(zhàn)略投資者，天齊鋰業(yè)暫時緩過勁來，近19億美金債務(wù)也展期至11個月之后。警報(bào)得到暫時解除之后，天齊鋰業(yè)在二級市場中“安心”上漲，股價從26元/股左右迅速拉升至63元/股以上，并創(chuàng)下歷史新高。

截至1月5日收盤，天齊鋰業(yè)股價為59.76元/股，相較2020年12月初整體上漲了115%，公司總市值也已高達(dá)883億元。2020年前三季度，天齊鋰業(yè)實(shí)現(xiàn)營收24.3億元，同比下滑36.09%，凈利潤虧損11億元，同比下滑891%，公司預(yù)計(jì)2020年度將虧損13.60億―22.70億元。

股東頻頻減持

資料顯示，天齊鋰業(yè)成立于2004年，主營業(yè)務(wù)包括鋰礦及鋰化工產(chǎn)品、碳酸鋰等鋰系列產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。

2017年，凈資產(chǎn)尚不足110億元的天齊鋰業(yè)，以40.66億美元(約合271.78億元)收購在美上市的智利化工礦業(yè)公司(下稱“SQM”)23.77%股份，成為其第二大股東，合計(jì)持有25.86%股權(quán)。

2019年以來，受行業(yè)調(diào)整、鋰價下行的影響，SQM經(jīng)營業(yè)績出現(xiàn)超乎預(yù)期的下降。天齊鋰業(yè)披露的聯(lián)營企業(yè)財(cái)務(wù)信息顯示，2019年SQM凈利潤為15.61億元(約合2.34億美元)，相比2018年大幅下滑46.47%。以25.86%的持股權(quán)益測算，SQM的利潤貢獻(xiàn)為4.04億元。而SQM并購貸款產(chǎn)生的利息費(fèi)用約16.50億元，甚至大于SQM2019年全年的利潤。

綜合考慮之下，2019年，天齊鋰業(yè)對SQM計(jì)提減值準(zhǔn)備約52.79億元，受此影響，天齊鋰業(yè)2019年歸母凈利潤虧損59.83億元，而2018年同期為盈利22.00億元。天齊鋰業(yè)相關(guān)業(yè)務(wù)亦受到行業(yè)下行的影響，毛利率出現(xiàn)下挫，營收增幅變緩并出現(xiàn)下降。

另一方面，去年以來，天齊鋰業(yè)股東頻頻減持。

三季報(bào)發(fā)布同日，天齊鋰業(yè)發(fā)布了關(guān)于公司董事、高級管理人員減持計(jì)劃的預(yù)披露公告。公司董事兼財(cái)務(wù)總監(jiān)鄒軍、董事會秘書兼高級副總裁(常務(wù)副總裁)李波計(jì)劃自公告發(fā)布之日起15個交易日后的6個月內(nèi)，通過二級市場集中競價交易方式減持公司股份合計(jì)不超過37.65萬股，約占公司總股本0.03%。

此前，2020年5月19日，天齊鋰業(yè)發(fā)布《關(guān)于控股股東減持股份的預(yù)披露公告》，公告稱天齊鋰業(yè)控股股東天齊集團(tuán)擬通過集中競價及大宗交易減持不超過8862.6萬股，占公司總股本比例6%，減持原因?yàn)閮斶€股票質(zhì)押融資。

2020年6月，天齊鋰業(yè)發(fā)布《關(guān)于公司高級管理人員減持計(jì)劃的預(yù)披露公告》，稱公司高級管理人員葛偉計(jì)劃通過二級市場集中競價交易方式減持公司股份合計(jì)不超過25.23萬股，約占公司總股本的0.0171%。

2020年7月22日，天齊鋰業(yè)再發(fā)《關(guān)于控股股東減持股份比例達(dá)到1%的公告》，稱天齊集團(tuán)于2020年7月7―20日期間通過大宗交易的方式減持其所持公司股份1526萬股，占公司總股本的1.03%。

關(guān)鍵詞： 天齊鋰業(yè)