中國證券網(wǎng)訊(記者 金嘉捷)銀行業(yè)理財?shù)怯浲泄苤行?以下簡稱“理財中心”)2日發(fā)布《中國銀行業(yè)理財市場報告(2017年)》。報告顯示，截至去年底，銀行理財產(chǎn)品存續(xù)余額為29.54萬億元，全年增速較2016年下降21.94個百分點。在銀行理財回歸代客理財本源的宗旨下，2017年銀行理財產(chǎn)品增速進一步下降。同時，金融同業(yè)類產(chǎn)品規(guī)模與占比較2017年年初“雙降”。

結束“高增長時代”

2017年，監(jiān)管部門治理亂象、防范風險，銀行理財產(chǎn)品從“高增長”進入到穩(wěn)健發(fā)展的新時代。對比2011年至2015年，銀行理財 規(guī)模年復合增長率超過50%，2016年全年增速也有23.63%。到了2017年，增速進一步下降。截至2017年底，全國共有562家銀行業(yè)金融機構有存續(xù)的理財產(chǎn)品，理財產(chǎn)品數(shù)為9.35萬只，理財產(chǎn)品存續(xù)余額29.54萬億元，同比增長1.69%，全年增速同比下降21.94 個百分點。

從發(fā)行規(guī)模來看，2017年，銀行業(yè)理財市場累計發(fā)行理財產(chǎn)品25.77萬只，累計募集資金173.59萬億元。

監(jiān)管從嚴之下，金融同業(yè)理財規(guī)模受到影響更為明顯，其規(guī)模與占比較年初“雙降”。截至2017年底，金融同業(yè)類產(chǎn)品存續(xù)余額 為3.25萬億元，占全部理財產(chǎn)品存續(xù)余額的11%。金融同業(yè)類產(chǎn)品存續(xù)余額較年初大幅減少3.4萬億元，降幅為51.13%，占比較年 初下降11.88個百分點。

標準化產(chǎn)品配置為主

理財資金的投向也逐步趨向標準化資產(chǎn)。該報告顯示，債券、銀行存款、拆放同業(yè)及買入返售等標準化資產(chǎn)是理財資金配置的主要資產(chǎn)。截至2017年底，標準化資產(chǎn)共占理財產(chǎn)品投資余額的67.56%，其中債券資產(chǎn)配置比例為42.19%。

此外，新發(fā)行理財產(chǎn)品風險等級更偏好低風險。2017年，風險等級為“二級(中低)”及以下的理財產(chǎn)品募集資金總量占全市場的 83.25%;而風險等級為“四級(中高)”和“五級(高)”的理財產(chǎn)品募集資金量僅占0.16%。

國有大行和股份行依然是發(fā)行理財產(chǎn)品的主力。截至2017年底，國有大型銀行理財產(chǎn)品存續(xù)余額為9.97萬億元，較當年年初增長5.73%，市場占比33.75%。全國性股份制銀行存續(xù)余額為11.95萬億元，較當年年初減少2.45%，市場占比40.45%。城市商業(yè)銀行存續(xù)余額較當年年初增長7.27%;農(nóng)村金融機構存續(xù)余額較當年年初下降4.27%。

從投資者類型來看，一般個人類和機構專屬類產(chǎn)品占比較大。截至2017年底，一般個人類產(chǎn)品存續(xù)余額為14.6萬億元，占全部理財產(chǎn)品存續(xù)余額的49.42%;機構專屬類產(chǎn)品存續(xù)余額為6.5萬億元，占比22.01%;金融同業(yè)類產(chǎn)品存續(xù)余額為3.25萬億元，占比11%。

非保本產(chǎn)品占比下降

目前，銀行發(fā)行的理財產(chǎn)品主要有保本和非保本兩大類。根據(jù)規(guī)定，保本理財產(chǎn)品應納入銀行表內核算，視同存款管理，相應納入存款準備金和存款保險基金的繳納范圍，相關資產(chǎn)應按銀監(jiān)會規(guī)定計提資本和撥備。

隨著對表外業(yè)務整治趨嚴，銀行的非保本產(chǎn)品占比下降。截至2017年底，非保本產(chǎn)品的存續(xù)余額為22.17萬億元，占全部理財產(chǎn)品 存續(xù)余額的75.05%，較當年年初下降4.51個百分點;保本產(chǎn)品的存續(xù)余額為7.37萬億元，占比為24.95%。

非保本產(chǎn)品整體在各機構的存續(xù)產(chǎn)品中比例仍較高。截至2017年底，按存續(xù)余額計，國有大型銀行非保本產(chǎn)品占比76.06%，全國性股份制銀行占比75.91%，城市商業(yè)銀行占比75.72%，農(nóng)村金融機構占比67.06%;外資銀行的非保本產(chǎn)品占比最低，僅為27.2%。