近日，中國銀行業(yè)協(xié)會發(fā)布的《中國消費金融公司發(fā)展報告(2021)》提及：“截至2020年年末，消費金融公司資產(chǎn)規(guī)模首次突破5000億元。”

資產(chǎn)規(guī)模不斷擴大的消費金融行業(yè)，在持續(xù)發(fā)展中不斷開發(fā)出更多應用場景，消費者通過電商、醫(yī)療、教育等各類消費金融領域彌補流動資金空缺。Mob研究院在《2020中國消費金融行業(yè)研究報告》中表示，“消費金融具有單筆授信額度小、審批速度快、無需抵押擔保、服務方式靈活等特點，廣受不同消費群體歡迎，預計2022年行業(yè)市場規(guī)模沖破19萬億。”

監(jiān)管推動機構(gòu)貸款利率合理下行

值得注意的是，去年至今國家陸續(xù)出臺多個與消費金融相關的法律法規(guī)與監(jiān)管政策。2020年8月，最高人民法院修正《關于審理民間借貸案件適用法律若干問題的規(guī)定》;2021年1月，銀保監(jiān)會發(fā)布《消費金融公司監(jiān)管評級辦法(試行)》。同時，控制民間借款利率上限、強化消費者權(quán)益保護、降低實體經(jīng)濟融資成本等一系列強監(jiān)管措施之下，消費金融的規(guī)范發(fā)展成為大勢所趨。

而在促進消費金融業(yè)務規(guī)范發(fā)展的進程中，有關于機構(gòu)貸款利率下行的政策也引起了廣泛重視。2020年8月出臺的《關于審理民間借貸案件適用法律若干問題的規(guī)定》第二十六條表明：“出借人請求借款人按照合同約定利率支付利息的，人民法院應予支持，但是雙方約定的利率超過合同成立時一年期貸款市場報價利率四倍的除外。”此規(guī)定降低了民間借貸利率上限，將其司法保護上限控制在一年期貸款市場報價利率(LPR)的四倍。

此前，招聯(lián)消費金融有限公司總經(jīng)理章楊清表示，“為合理引導消費信貸利率下行，建議以更契合市場的‘LPR+’方式為參考，即‘客戶終端貸款利率定價=資金成本(LPR基礎上浮動的融資成本)+風險損失成本(決定服務客戶群體范圍)+整體運營成本(含流量獲客、平臺運營等)+可持續(xù)經(jīng)營的微利空間’。”運用此模型計算客戶終端貸款利率定價，除去企業(yè)資金成本、風險損失成本及整體運營成本外，企業(yè)留有可持續(xù)經(jīng)營的微利空間。從一定程度上降低了消費者的融資成本，也維持了機構(gòu)的盈利水平。

章楊清同時強調(diào)，消費金融從業(yè)機構(gòu)應嚴格執(zhí)行央行要求，全面、準確向客戶展示年化利率，主動接受價格監(jiān)管。機構(gòu)有擔當，行業(yè)才有發(fā)展。問題尚存的消費金融業(yè)務需要做到更規(guī)范，就更需要業(yè)內(nèi)機構(gòu)的共同努力。

消費金融如何走好普惠之路

“用明天的錢辦今天的事”。與小微金融特定目標客戶是小微型企業(yè)的特點不同，消費金融產(chǎn)生的背景之一，是為了能更好地服務于居民個體。在服務于居民個體的過程中，消費金融在市場關注下走上了一條致力于普及和惠澤更多人的“普惠”之路。

業(yè)內(nèi)不少企業(yè)都以“普惠”為目標進一步發(fā)展，捷信消費金融有限公司首席財務官王濤曾表示：“消費金融的主要業(yè)務特點在于初心是為資質(zhì)較弱的人群提供金融服務，給他們提供更多更好的普惠金融服務。”興業(yè)消費金融相關負責人表示：“為普通民眾提供有溫度的金融服務,滿足他們對美好生活品質(zhì)的追求，讓普惠金融服務切實可行、落地生根，這是我們一以貫之的服務宗旨。”

對于消費金融的普惠之路，招聯(lián)消費金融有限公司總經(jīng)理章楊清提及：“‘普’在覆蓋面上，應適可而止，服務的客戶群體范圍既要適度又需精準;‘惠’在價格上，需要不斷降低服務成本和門檻，通過市場、監(jiān)管、社會等多方共同努力、多管齊下，達到金融服務成本與收益的微利平衡，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。”

從適可而止的角度而言，章楊清認為消費金融不等同于慈善和扶貧，適度合理的覆蓋面可有效防范過度下沉、過度授信帶來的“不該貸”和“過度貸”等問題。俗話說：“有多大本事，吃多大碗飯。”消費金融可覆蓋的客戶群體半徑范圍主要由各機構(gòu)自身風控能力半徑?jīng)Q定，僅依靠高收益覆蓋高風險的模式并不可持續(xù)。

早在去年8月份，最高人民法院審判委員會副部級專職委員賀小榮就曾向媒體介紹稱：“民間借貸利率的司法保護上限不是越低越好。利率保護上限過低可能出現(xiàn)兩個結(jié)果，一是借款人在市場上得不到足夠信貸，信貸供給出現(xiàn)短缺，加劇資金供需緊張關系;二是民間借貸從地上轉(zhuǎn)入地下，地下錢莊、影子銀行活躍。”

同理，作為群眾普遍更信賴的持牌消費金融公司也面臨著上述問題。國內(nèi)多家財經(jīng)院?？妥v師、金融機構(gòu)消費金融及個人信貸營銷與風險管理顧問萬里向《投資者網(wǎng)》表示：“消費金融包括個人信貸的利率，以資金成本作為定價下限，以產(chǎn)品風險作為定價上限。所以借貸利率上限不是越低越好，要綜合衡量風險度。”

不可忽視的是，服務于實體經(jīng)濟的消費金融有其時代責任和使命。章楊清認為，從金融服務現(xiàn)狀來看，對提升城市活力、穩(wěn)定社會就業(yè)等具有重要作用的個體工商戶群體短期資金周轉(zhuǎn)需求強烈，但難以享受到小微金融政策傾斜，成為了普惠金融服務的“夾心層”， 仍需要有正規(guī)金融機構(gòu)對這部分客戶提供及時和精準的支持。

章楊清同時強調(diào)，“通過監(jiān)管、市場、社會等多方共同努力，持續(xù)降低各類成本，從而推動消費金融高質(zhì)量發(fā)展。在監(jiān)管政策上，可進一步厘清政策標準、要求和規(guī)范，在合理范圍內(nèi)削減消費金融公司開展普惠服務的各類剛性成本;在征信成本方面上，建議相關部門在成本可覆蓋的基礎上，進一步整合降低金融機構(gòu)查詢征信數(shù)據(jù)費用，間接降低征信管理成本;在流量經(jīng)營成本上，建議相關部門有效規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)平臺與金融機構(gòu)合作的流量分發(fā)模式和分潤方式，進一步約束高企的流量經(jīng)營成本;在社會誠信治理上，建議相關部門多方聯(lián)合，進一步加大打擊力度，在消費者權(quán)益保護的基礎上，避免助長用戶惡意投訴，降低社會誠信治理成本。”

“消費金融是通過信貸杠桿提高消費者購買能力，屬于錦上添花。”萬里對《投資者網(wǎng)》如是說。如果說市場是錦篇繡帙，那消費金融如何繡好屬于自己的那部分“精彩”?無疑，消費金融仍面臨許多問題與挑戰(zhàn)，其普惠之路需多方探索方能走得更加穩(wěn)健。(思維財經(jīng)出品)

關鍵詞： 機構(gòu)貸款 貸款利率 消費金融 金融行業(yè) 資產(chǎn)規(guī)模